🔴【每日要聞】習近平生氣氣：又被大哥威脅了，找法國出氣去！1月中國電動車銷量腰斬！美國消費崩了，股市卻大漲！｜小翠時政財經 20260211

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今天是美东时间2026年的2月11日

那代我们的发财也向大家问声好哦

我们开始今天的节目吧

我们先说a股的消息

a股昨天全天震啊

走势比较分化

沪指是震荡

市长那么实现7连阳啊

创业板低开低走

跌超1% 嗯

昨天表现最好的一个板块是玻璃纤维

那么为什么玻璃纤维表现的这么好呢

其实还是因为跟AI供应链相关呢

嗯

就是消息也是从海外开始炒起来的

就是这一轮的这个AI供应链上游啊

全部爆发嘛

那么啊

有一个产品就是跟玻璃纤维相关的

它是电子布啊

那电子布呢

最近又提价了啊

这个主要供应商是日本呢

日东坊所生产的

这种高端电子玻璃纤维布啊

供应非常紧张啊

一布难求啊

甚至黄仁勋

都亲自跑到日本去洽谈合作啊

所以一直在涨价啊

那么苹果公司也跟日本相关部门沟通

想要获得供应链的支持啊

所以这个东西呢

现在就是啊

跟存储差不多啊

就上游这些个我们原先没听过的啊

各个各个上游

AI的上游全部爆发

那么中国呢

相应的它也有这些相关的公司嘛

所以这个概念就炒起来了

但实际上呢

就是中国的这些啊

玻璃纤维相关的企业呢

它有一个毛病

也是通病

就是中国的AI供应链

它做的都是低端产能啊

它这种高级的这个玻璃纤维布

他其实做不出来啊

或者说非常非常少

所以他拿到的订单呢

都是一些低端产能的订单啊

但是不妨碍你把这个概念啊

全全公司都可以炒起来啊

所有板块全部能大涨啊

这个就是中国的特色

但是我们都清楚啊

他的AI供应链啊

高端产能是不足的

那么同样的问题

其实也在另外一个供应链板块出现

就是光模块啊

大家知道

光模块最近也中国炒得很厉害

但是一样的毛病就是

中国的企业也是低端产能可以做

但是高端产能严重不足嘛

目前这种高端产能

主要都集中在日本和台湾

但是不妨碍

a股先把整个板块炒起来啊

所以这都是目前这些相关AI概念

被炒起来的原因啊

那么昨天有一个小作文说呢

这个这个

就是光模块

公司的订单路径发生改变了

这个CSP呢

CSP就是那些个科技大公司喽

就绕过公司啊

比如说中国的某某个公司叫中继旭创

通过下单给上游的激光设备公司

再经激光设备公司指定组装厂的方式

啊绕过这个中间层下单啊

这样子呢

就压缩了中国模组厂的毛利啊

这篇小作文一出呢

光模块昨天就大跌了啊

啊那么这个被点名的中国公司

中际旭创呢

就出来辟谣了

说这些客户不会只那个

都是直接下单给我们公司啊

不会绕过我们啊

那那么我觉得他这个说的是对的啊

确实是不会绕过他们

但是中国的问题还就是在于高端产人

你就没有

你想供货你也供不出来多少啊

所以因为前期炒太高

所以用篇小作

文又把这个股价给打下去了啊

OK你就没有这个数据啊

没有财报啊

没有整个这个啊

你在全球供应链的参与深度

来给自己这个行业做背书

所以这样的概念炒起来的板块呢

非常容易受到小作文的冲击啊

这是中国的毛病

好接下来我们来看一下网易的消息

网易刚刚公布了财报啊

大家知道网易比较出名啊

做游戏做比较出名啊

那么

网易第四季度的净营收是275亿人民币

同比只增长3%啊

是低于市场预期的

另外呢啊

他做他的这个对吧

现金奶牛业务

游戏板块啊

其实收入也不高

只增长3.4%

也低于市场预期

那么原因是什么呢

原因是因为

他目前对于游戏的运营支出非常的高

就说广告啊

推广啊这些成本非常的高

这就蚕食了他的利润

可见

目前网易的游戏主要还做国内市场

国内市场目前消费力不足

连游戏都打不动啊

其实都是能够从公司财报上看出来呢

呃如果经济环境好的时候

大家其实打游戏还蛮愿意花钱

那现在网易推了这么多的营销费用啊

要推广自己公司的这个游戏产品啊

但是好像效果一般啊

导致利润被侵蚀啊

就跟大家稍微说一下

好

那么接下来是关于字节跳动的消息

继这个c dance 2.0火出圈以后呢

字节就在加快这个模型的商业化步伐

那个字节内部人士透露呢

就是他们的c dance 2.0

预计最快于2月24日对外开放API接口

啊就是原来你不是只

能有花钱去定他的这个产品

在他的这个产品里面去用嘛

那现在他开放API

API啊就是你第三方开发者

你都可以去接他这个接口的

调用他的这个啊视频生成能力

当然你需要付一些费啊

那么目前呢

就是说这个会对他的这个算力消耗啊

增加一些压力啊

考验他整个产品的这个稳定性

和扩展能力啊

你能服务器会不会崩啊

就在这里了

所以如果这一块啊

做的好的话

其实赚钱还是有很很好赚的

因为你可以一直赚下去

比你收这个订阅费

其实长远的来说啊

利润会更好看

就看他这个产品

经不经得起市场的考验了

那么路透社呢

今天又发了一篇小作文

关于字节的

字节最近消息特别多啊

说字节正在研发

专门为AI推理任务设计的芯片啊

并呢并且跟三星电子洽谈代工啊

就让三星给他代工

字节计划3月底啊

会收到芯片样品

今年至少生产10万块啊

并逐步提高到35万块

不过字节出来否认啊

说他们自研芯片项目

这个消息是不准确的呵

路透社乱报

小作文好

大概就这么意思

不过呢我觉得呃

大家可以看一下

字节透露的这个资本支出啊

就是他2026年资本支出只有1,600亿

2025年也是1,500亿

几乎就涨了那么一点点

还是人民币哈

他就涨了那么一点点

没怎么变动这个资本支出

所以从这一点上

也确实觉得

他们应该没有更多的

这个扩张的这个财力啊

去搞什么这个字眼呐

那个字眼呐

对吧嗯

这个从中国的这些

科技公司的资本支出来看

我看在AI这个板块

用力最猛的还真的就是阿里哈字节

其实啊你看这

这个资本支出的增长的幅度吧

我们就看增长幅度

你跟美国的这几个科技大公司

你也没得比啊

好像你在AI这块压住的不是很多啊

在我看来不是很多

还是吃老本

可能他TikTok本身就蛮赚的啊

你不需要再再做那么大啊

做做国内市场就可以了吧啊

OK

那么今天还有一组

关于新能源汽车的数据

就非常糟糕了

我给大家看

我基本上我看了一下

除了比亚迪大概是跌了30%

其他一些品牌全部销量腰斩

一月份啊

非常的夸张

那么我们看一下总体的这个

中国汽车工业协会给的数据

整个汽车产业的总量是怎么样的

1月份呢

中国汽车工业产量同比增长0.01%啊

基本上没有增长

但是销量同比下降3.2%

环比就更严重了

下降25.7%

其实因为这个有春节的关系

所以同比数据我们其实不用看

就看环比就好了

那么销量下下降28.3%啊

非非常严重

呃

那么国内市场的销量下降14.8%啊

呃环比下降33.9%

汽车出口环比下降9.5%

新能源汽车出口环比还有一点点

增长0.5%

但是传统燃油车出口就环比下降16.1%

那么新能源汽车国内销售量

总体来看啊

就是商用啊

乘用啊都放在一起是下降18.9%

环比下降54.4% 啊

内销下降22.9%

环比下降54.8%

商用车也是环比下降49.9%

全部腰斩

那么根根据品牌排

名第一名的比亚迪

1月份销量比12月份少了50%

就是环比腰斩啊

同比是下降30%

第二名的吉利

跟12月的销量下降了26.1%

他已经是第一名的成绩了

就下降26.1%

第三是东风

环比下降38.8%

其余所有的品牌全部腰斩

百分之五十几

百分之六十几

这种速度

非常崩溃啊

谢谢这位朋友

非常崩溃啊

为什么会这样呢

因为大家知道

去年国家是有补贴的嘛

对吧还有一些税收上的让利

那今年没有了

所以1月份啊

这简直是灾难性的行情啊

你想想看

这种非常依赖这个重重重资产的

这种汽车行业

销量能够腰斩啊

这个就很糟糕啊

很糟糕所以呢

我对今年去整个新能源板块

我都不看好

大家看着办吧

好那么接下来呢

我们就来说说亚股的消息啊

因为日股呢

2月11日是没有开盘的

那那么台股啊

就是2月11日

是最后一个春节之前的交易日啊

那真的是恭喜台湾的朋友

因为你们风光大涨啊

台积电收高1,90015元

创新高恭喜大家啊

大盘呢上涨532点啊

整个就是开开心心过大年啊

台湾的朋友真的是应该很高兴啊

啊那整体来说

今年台湾的股市表现真的相当不错

特别是台积电啊

一枝独秀啊

撑起整个台湾股市

而且前途一片光明啊

基本上上游的稳定性是非常高的

我们也看不到台积电有下下跌啊

有大幅要涨的可能啊

因为它的基本面非常非常的坚挺啊

所以股价是有一个支撑的

所以呃

如果你要稳稳的幸福

那就买台积

电吧哈OK好

那么我们再来说一下韩国的消息

因为韩国还是开盘的啊

啊金融时报今天有一篇报道

是针对韩国年轻人的这个就职调查

结果发现啊

韩国现在年轻人最喜欢去的大企业

是SK海力士

哈哈已经取代三星啊

成为韩国最受青睐的雇主啊

SK海力士过去12个月

市值飙升了3倍多嘛

大家看过了啊

其实这家公司啊呃

你就能够完全看出来

就是呃管理团队的这个运营能力

在这家公司的这个目前

取得的成绩啊

你真的完全能看出来

这就是管理团队的水平啊

因为过去曾经是很低迷的

SK海力士2022011年的时候

被SK集团收购的嘛

然后呢后来他们大概一直有呃

大概花了14年的时间

一直都在搞HBM的研发啊

这几年业绩都很难看

直到等来全GBT来切

GBT一下服务器爆

需求爆发以后啊

SK海力士多年耕耘

终于收获啊

所以

这就跟现在我们看到很多科技公司

提前支出对吧

短期来看消耗它的现金啊

对吧消耗它的这个资产负债表

烧的债务爆表啊

但是远期都能等等来回报啊

所以你看SK海力士啊

14年的漫长耕耘

年年这个研发支出增长百平均增长14%

可想而知

透支了他多少的现金流啊

烧掉了多少财资产负债表

但是你看现在

人家就等来了这个阳光啊

所以啊这家公司的经历啊

我们确实可以值得学习一下

有时候一个非常优秀的管

理团队是可以改变公司命运的

所以我一直跟大家说

如果你投资一家公司

一定要去了解他的经营团队啊

他的CEO到底是怎么样一个经营理念

是不是一个优秀的团队啊

这个对公司的这个前景

甚至是起到决定性作用的

好

那么接下来我们来说说美股的消息

美股呢我们呃

昨天大家应该有发现

尾盘有一些跳水啊

就是其实一开始长得还蛮好的

那么美股今年总体来说啊

就改变了前两年

科技股一枝独秀的局面

因为从从去年12月开始

大家发现罗素1,000价值指数啊

表现已经大幅追上来了啊

追上来了

在标普500指数中

目前啊实现正增长的行业数据啊

从第三季度的6个增加到了8个

总共就11个行业

有8个行业都增长啊

近半数的公司实现两位数的增长率啊

中位数增长率接近10%

创下四年来的新高啊

那么

这个其实就是对美国经济最好的背书

也就是说

前两年

我们觉得经济真的是k线k型发展

老登股都不会涨对不对

就科技股在内冒头

我们都一直担心

这样子对传统行业是不利啊

那么今年开始呢

突然之间唉

他们就追上来

你就会发现

QQQ今年还是跌的

但是VOO很坚挺的

对啊所以就是这个原因

那么传统行业都追上来以后呢

唉这个嗯

感觉就是一个新的周期又开始了啊

大家有没有这种感觉啊

就是呃股市就是这样啊

科技股呢

比较炒概念啊

考验的是

创新能力

那么传统板块的一些股票呢

它有受到周期性因素的推动

那之前是加息

现在要降息哎

这整个周期慢慢慢慢又回来了啊

所以这种感觉

那么这对呃

对美国经济的这个哎

就是基础还是还是比较扎实的啊

是比较有利的

但是今天呢

有一组财

那个相关的宏观数据不是太好

不是太好

首先就是消费数据不好

消费数据不好

其实我们已经从公司财报里隐约看到

大家还记得

上个礼拜

我给大家说m总的财报的时候

我就说到m总这个有去

12月底有传统消费季的时候

他却打折

用力横门

导致这块收入其实是不及预期

大家还记得吗

所以这一点就已经证明了

去年12月美国的这种传统消费季

美国人其实消费能力不足哈

那么今天呃

我看了一下彭博社报道啊

去年四季度美国个呃

不是说错了

是这个呃

12月的零售环比啊

是零增长啊

这个一般来说是比较糟糕的情况

因为通常都是会有增长

12月那么多GG啊

过圣诞节

大家买很多礼物啊

但是就是美国人消费能力不足

那么消费能力不足呢

彭博社今天啊

关于这个贷款支出啊

信用卡消费啊

这一块他也给了一些数据支撑

为什么消费能力不足呢

是因为美国人没钱了啊

彭博社报道

去年四季度

美国各类贷款拖欠率升到了4.8%

是2017年以来的最高水平

那么主要是低收入群体

和年轻人的还款能力不足啊

这个我们这两年一直在说这

个经济的分化

消费都是有钱人在支撑

确实存在这种毛病啊

就是因为中产阶级

工薪阶层啊

以及啊年轻人

低收入人群

他们的消费能力不足啊

开始拖累这个消费数据啊

所以呢川普

今年你看他中期选举

打出来的口号

是让美国人有可负担得起的生活

对吧啊

这就是其实就是根据宏观数据啊

专专门做出的这种政策调整

那我相信马上他就会各种退税啊

补贴啊这种

给大家啊

各种房贷减压呀

都来了啊

都来了

其实就是因为现在就是美国人

年轻人的啊

如果你没有资产啊

说是没有股票

没有房产

你的这个经济消费能力

其实是比较弱的

那么大家要知道

现在这个AI时代啊

整个世界的这个经济游戏规则都变了

我跟大家说过对吧啊

现在基本上你的工作啊

给你带来的工资收入不是最要紧的

为什么呢

是因为你有可能随时会失业哎

还会让我们失业

但是未来资产

你的投资才是你最最有

这个就是说有保障的一块收入啊

以后这个逻辑就变了

就是大家以后靠工资赚钱

可能会比较难

都得靠投资来赚钱哈

所以如果你现在手里有很有资产

有房子有股票

那么未来啊

你可能日子就会过得比较好

但是如果你现在赚了

工资月月都花光

也不存钱

也不投资

那未来你可能是风险最高的那类人群

所以大家目前啊

一定要转转过来这个思路啊

要有这个忧患意识

未来就是谁有资产谁牛

逼啊

你就每年啊

炒炒股票

赚的钱可能比你工资都多

所以现在大家不要消费

赶紧存钱

赶紧存钱炒股票

赶紧存钱买资产啊

真的以后的世界谁知道呢

大家都在失业

大家知道今天美国的这个

呃呃就是就业数据会公布

肯定不好啊

市场都已经出来放风了

对吧数据肯定不好啊

那个就这个

前几天那个ATAD ADP数据

我们也看到

就是在美国的这个就业市场

是很裁员是很严重的啊

所以人人都可能失业

唯一能让你未来能够保障你收入的

反而是你的资产啊

OK

好那么呃

由于这个经济数据

宏观数据不好嘛

消费也不好啊

就业也不好

对吧然后呢

就他降息预期就高了

对不对因为你这个定

就业不好

消费不好

那说明经济有崩掉的风险呐

所以这个降息预期就高了

降息预期一高呢

哎这个长债

国债

长期的这个国债收益率就下降了

对吧然后呢

金价就上涨了

哈哈对不对啊

因为美元指数又下跌了啊

你就会发现啊

整个这个逻辑线

都跟美国的宏观经济串起来的

当然金价上涨

还有这个

川普又往伊朗派这个航母的关系啊

反正局势还是有所紧张

那我也基本上看到美国最近你看呢

这个美元指数下降

对基本上所有的货币全部贬值

日元我看对美元都已经涨到152去了

哈哈高氏早苗都要笑死了

对不对啊

这个就是美国送出的大礼包啊

好那么接下来

我们来看看一些个股的财报

首先我

要给大家讲一支股票是Robinhood啊

罗宾罗宾汉啊

大家对这个股票

如果在美股美国炒股

你肯定知道这个平台

因为这个平台非常好用啊

称为美国的这个散户根据地啊

为什么它是散户根据地

就是它非常适合年轻人啊

就是上班族啊

就是资产不是很多的小年轻啊

入门级炒股选手来用这个平台啊

那么他的财报却表现不好

他第四季度净利润同比下降了34%

只有6亿出头啊

那么每股是66美分约

呃还行

只能说还行

但是呢总营收啊

12.8亿呢是低于华尔街预期的

主要是因为

它受到加密货币交易的影响

加密货币交易营收同比暴跌38%

远远低于市场预期啊

那么是因为比特币啊

各种大家知道以太坊啊

全部跌嘛的

基本上从去年10月份开始

都已经跌了一半了

腰斩了

所以受到这个加密板块的拖累啊

那个啊

今年呃

罗宾汉的那个股价也已经下跌24%啊

那么这份财报这么糟糕呢

这个盘前肯定还在跌啊

那么我告诉大家

你要怎么看这支股票的定位啊

我短期吧

我从短期和长期给大家

因为我自己使用这个平台

我所以我相对来说

我对这个还是有所了解

呃有很多不在美国的朋友

对这支股票怎么看啊

首先啊这支股票定位

你要知道这家公司的定位是什么呢

这家公司的定位我刚才讲过

它是服务什么

初级炒股选手哎

就是练气级选手啊

练气级的选手你们呢

就是

哎有

比如说刚上班小年

轻啊哎

钱也不多

每个月存个一两千块啊

怎么样的啊

他这个非常适合你去用

但是一旦你的资产超过一定的规模

比如说你有几十万了

你可能就不会使用这个平台

为什么因为你花10万块钱存在那炒股

跟花100万在那炒股

得到的服务是一样的

哎这个时候你就不会用它了

所以我先生跟我说呢

他为什么一直在还在用这个罗宾汉呢

是因为罗宾汉的界面做的非常好啊

就是你看哪个你

你看个人看盘非常非常方便

他做的非常非常的好

是最好的啊

用起来很很方便

方便你看盘

所以呢

他留了一笔观察仓在这个里面

就是根据他其他的这个资产配置啊

他就留了一个观察仓

可能几万块钱在里面

然后呢

他就就一直看看这个这个盘啊

所以呢就是你

但是对吧他

他这个这个公司呢

他很容易留住你

就是你永远都不想离开他

因为他给你提供一些很好用的产品

然后给你有信用卡呀

什么都有啊

他有很多服务都非常好啊

但是一旦你的钱多了以后

你不会想留在那

就像我们家是一样

就是我先生说

他会留一个观察仓在那里

但是他其他的钱全部放到别的平台

就是你一旦这个资产

你比如说超过一定的界限以后

你一定会把你的钱

交给那些投行去打理

大摩小摩美林这些

就你一定会把他们交给他

他们打理

为什么呢

因为他们能提供一些你高阶的服务

什么是高阶的服务呢

就大家知道

如果你加杠杆炒股

你爆仓了啊

直接会被平仓对不对

但是如果你是有一定的资产

你跟这些投行啊合作的对吧

你是他们的客户

他会给你打电话

提前跟你沟通哎

你看要不要再给你通融一下

对吧他就不会这么生硬啊

直接一刀就给你平仓啊另外呢

就是

他还会给你提供一些额外的服务

因为你还可以买别的配资

他还给你贷款对吧

你像你资产到一定程度以后

你是怎么把钱传承给你的孩子

对不对

有可能你要交很高很高资本利得税啊

你10块钱买的股票变成1,000块了呢

对不对等你孩子继承的时候

交多少多少资本利得税

那你就可以给你贷款啊

他然后呢

还可以还给你

给你服务一些房贷

再给你一些便宜啊

总之他会给你很多个性化的服务

这种服务啊

罗宾汉就不能给你啊

所以罗宾汉他的定位就是这样

我们首先要了解这家公司的定位

所以你看这家公司要怎么样谋求发展

你看他为什么往b圈发展

是因为他不可能去撼动这些个啊

就是说我说的这些老灯哈

对吧这些投行啊

你跟他的服务你提供不了啊

这甚至做市商

你拿到的价格都没有他们便宜啊

你用过你就知道啊

其实罗宾汉不便宜的啊

虽然他不收你手续费

但他做市商拿到价格不便宜的

所以呢他只能往b圈去发展

其实他跟这个宽贝斯是一样

他们往new money去发展啊

川总也是这样对不对

老的old money

挤不进去

那我们就另辟蹊径去

未来就去找这个啊

就是b圈去发展业务

这这个就是他的思路啊

这家公司的定位和发展路线是这样

所以你要不要去投资他

你就要去看这家公司

未来能不能做大他的业务啊

就是他一开始他

他一方面

他不断的服务这些个年轻客户啊

就是小年轻啊

呃钱不是特别多的投资人

那一方面呢

他又往b圈啊

去拓展他的这个业务发展

祈求做大

所以罗宾汉

我可以说短期内

几年之内

你很难看到他有很大的积累

他可能要等到这一代年轻人

慢慢慢慢成长起来啊

说不定他慢慢也能加入old money的行列

但是目前我认为没有

所以你只要看b圈好不好

他就好不好啊

所以所以对他的这个股票

股票这个平台的服务啊

就只能是初级阶段

他很难挣大钱啊

所以你看他是卷王吗

他为什么是卷王

就是因为他只是想要留住你

他并不是想要让你把所有的钱

交给他打理

因为他没有这个能力啊

所以就跟大家说一下

这支股票你要怎么看待

如果你买了他的股票

你基本上就可以把它跟b圈挂钩

b圈好它就能涨

如果b圈不好

这支股票其实一般般啊

只能这么说啊好

呃然后呢

软件股我们再来聊聊一下软件股啊

那么软件股呢

最近一直被错杀嘛

那昨天有一个错杀

昨天又一又又又出事

又出事啊

就是美国的在线保险代理

呃这个比较平

台啊叫insurance in sure find呢

就发布了基于CHEGG PPT的AI比价工具

那用户呢

就可以通过CHEGG PPT

来简单对比各方的这个保险方案啊

那这个方案一出呢啊

其他保险公司价股价就大跌了啊

对吧你你什么信

信息不对称就消失了

对不对啊

他们就不能坐地起价啊

所以这个产品呢

又把整个保险

保险服务这个经纪公司的股价呢

又给打下来了

那么标普500保险指数是跌了3.9%

创10月以来最大单日跌幅啊

然而软件板块我们之前说过

其实有一些是被错杀

比如说安全股对吧

昨天就有一个财报啊

有家公司叫cloud fair

这一家公司它其实就是被错杀的

所以它股呃

那个财报一公布以后又回涨了

就是因为这家公司

他做的是什么

他做的是安全方面相关

他做的是互联网底层的这种基础设施

网络安全公司

所以安全这个东西

在AI时代反而能放大它原来的护城河

这是不可或缺的

因为AI目前无法解决这个安全问题

所以他的营收

他的每股收益都涨的很厉害

营收涨了34%

每股收益增长47%啊

所以就发现了一只被错杀的软件股

所以我跟大家说过对吧

软件股就两个

一个掌握数据的对吧

不按人头收费的

一个就是跟安全相关

POTI也是这样的

但是POTI就是前期被你们炒的太高了

太贵了

你们把人家的PE都炒到100倍以上了啊

就太贵了啊

但这就这支股票就

证明了我们的观点

就是说软件板块

安全相关的软件啊

确实被错杀了

所以股现在资本市场就反应过来了

股市反应过来啊

马上为自己的错误纠正好

那么今天呢

还有一份研报

是关于这个AI泡沫论啊

也有AI泡沫论的研报啊

是摩根斯坦利

摩根斯坦利他有一份研报

我觉得可以听一听啊

为什么呢

就是他呢

呃就是用过去的经验

我们来看一下AI成功的概率是多少啊

就是他把AI增长预期啊

就放进了过去75年

美国上市公司的真实数据里

对照他就发现啊

目前AI公司这种收入增速

历史上从来没有发生过

真的从来没有发生过

1950年到2024年间

收入起点20-50亿美元的

1.9万个上市公司样本里

这类公司平均5年的收入复合增长就7%

标准差10.6%

而open AI要从2024年的37亿美元

增长到他自己说的

2029年要实现1,450亿美元的收入

25年的复合增长高达108%

这个数值在过去所有的公司发展中

都没有出现过啊

所以这个是一个历史性的突破

假如能够做到

因为没有出现过

所以大家会质疑他是否真的能做到

那么另外一个例子就是甲骨文

甲骨文的云业务啊

他自己预测2025年大概是100亿美元嘛

2030年他会收入1,660亿美元

那么这个五年平均复合也高达75%啊

那这个收入在历史上

他也从来没有出现过

就是给欧邦家做包工头

你都有年75%的收入增长

从来没有出现过啊

这个就是第一个质

疑点就是

曾经从来没有出现过的这种收入涨幅

未来真的会出现吗

这是一个问号啊

那么第二个呢

就是讨论了

他们的这个现金流和股东价值

因为open AI自由现金流啊

就是2025年亏90亿对不对

那今年估计要亏170亿

这就意味着他不断需要融资

他也确实一直在融资

对不对那么他还有大量的股权激励

都会稀释他现有的股东价值

所以呢第二个问号出现了

就算你的收入涨这么多

那你的股东也未必能挣到钱呢

啊这是第二个

你没有现金流啊

对不对好

那么第三个

是曾经美国过去这么多年啊

的那个基建项目

大概过去16,000个大型工程项目

全部拿出来统计

会发现过去这些大型基建设施啊

从来都不是按计划落地的

只有47.9%的项目能在预期内完工

8.5%的项目啊

呃能够实现收益

哈哈哈就是这样能够按时完成啊

就是0.5%的项目呢

能够实现预期的收益啊

这真的基本上就是烂呐

烂的一塌糊涂

所以呢他就对比说

你看过去基建我们搞那么烂

那现在AI

数据中心这种超级工程那么贵

还可能超支

还可能延期交付啊

那他们难道不会失败吗

啊这个就是他拿出来的这个证据啊

那么我说实在的啊

他这个东西呢

是有一定的呃

就是说数据都是真实的

但是类比是有一定的适当的

就比如说以前的基建

那都是政府搞的

或者有些大型科技公

呃大大型那个建筑商搞的

都是什么

修铁路修

马路这种工程对不对

这种工程跟AI是不一样的

而且技术上也不一样

大家还记得

我记得跟大家讲过英伟达

他甚至都在虚拟环境下

帮你把数据中心全部建好了

然后你再拿到现实中去剪

非常快就剪完

所以技术都不一样

这个类别啊

只能相对来看看

但是我觉得不存在参考意义啊

而且目前对吧

AI带来的这个产业革命

你无法用过去的经验去衡量它的

我们一直说过这个观点

但是我们可以听一听反方的意见

以强化我们自己啊

不能让总在陷在头昏层里面

要听听反方的意见啊

其实说实在的

今年这些科技公司支出这么多是吧

他们其实也是被批被逼的

因为不上桌就淘汰

我说过对吧

啊像苹果是不一样的

苹果人家自己有自己的生态啊

那其他的像微软啊

什么m那些做云的对吧

你你要是不去抢算力

你就被淘汰

所以赌身家也得上啊

是这么个意思

哪怕真的未来投入回报不不及预期

至少我在桌面上对不对

我只要进在这个游戏里面

就跟我们股票套牢了是一样的

我就总总能等来解套的一天啊

其实这就是思路

但是我相信他们的收入

他们的利润是有回报的啊

因为我们可以从AI能够产生的

这个各个行业的负能力

推测出来啊

所以反方的意见我们也听一听啊

然后我们自己再判断判断啊

这个AI到底是不是有泡沫

能不能产生收益啊

那么像这些个杠

杆加的很高的公司

如果大家觉得不放心的

你还是对AI这个板块啊

嗯是不

不太肯定的

你就不要去投啊

我一直跟大家说

你一定要投自己确定的啊

自己能够看懂的东西啊

就是这么回事

好那么英特尔又有一个利好啊

英特尔和软银

不是之前要搞那个内内存技术

大家还记得吗

那么它新年呃

昨天呢是全球首次公开亮相了

它的一个模型叫ZAM嘛

啊它这个原型产品呢

说的是2027年推出

2030年呢商业化啊

那技术上呢

看呢是很领先了

很比SK海力士产品还好啊

因为它功耗啊

降低40%到50%啊

芯单芯片容量最高可达512 G B啊

啊

那么他还有这个什么简化生产流程啊

大概就是都是好东西

都是好东西

技术上全部革新了

但是呢要到2030年产生

就画了个饼吧

不对反正更高的容量啊

更低的功功耗啊

保同时保持高带宽啊

反正非常好

比传统的HBM产品更好啊

就看能不能落地了啊好

那么Openai这边呢

还有一个消息

大家知道Openai最近刚加了广告嘛

他在追求他的盈利嘛

那他其实还有一块赚钱

就是跟电商合作啊

大家还记得以前他已经跟电商合作过

那么今年

他可能要引入更多的大品牌啊

就是大家可以在XGB上

直接买奢侈品了

我估计哈

什么耐克

什么各种品牌他都要引进来啊

就直接就上面可以买东西啊

因为他引进了太多的

这个要引进这么多品牌呢

他可能就要被迫

去处理一些税务问题啊

所以ONI啊

他要呃

要建立起他庞大的这种购物业务

他目前可能需要去组建一支税务团队

成应付各州的这种税务审计啊

哈这个就给他增加了一个新的方案

所以他最近要招一支税务团队

我看了一下哎

我们就看看他这块能不能赚到钱

我说实在

我觉得这个生意真的是蛮好做的

应该能挣很多钱呐

只是有一些竞争啊

因为人家别的平台也能做

所以你一定要留住你的客户啊

你才能挣钱

对不对好

那么m总呢

还有一个利好

埃默森呢

那个美国这个联邦通信委员会呃

委员会FCC呢

礼拜二的时候呢

批准他部署4,500颗卫星的申请啊

这将扩大他的这个卫星星座规模

使他能够跟space x展开竞争啊

你看人家埃默森也是有故事可以讲的

对不对啊

其实m m总去年没怎么涨过

我倒希望他今年涨一涨啊

不然的话

对吧对m总的股东太不友好了

佩洛西还买了他的看涨期权呢

今年我们期待一下吧

我觉得应该是可以的

基本面不差的啊

这公司基本面不差的OK

好那么最后

我们来说说这个宏观的消息啊

宏观第一个消息啊

哎就是法国

中国跟法国又吵起来了

法国政府下属的一个战略咨询机构呢

提出了一份建议报告

说呼吁欧盟啊

考虑对所有中国进口商品

征收30%的关税啊

因为呃这个中国目前对法

欧洲的倾销特别严重

他们甚至还

建议通过欧元贬值

来缓冲中国商品对欧洲产业的冲击啊

那么这个消息一爆出来呢

这个中国的党媒

旗下的这个狗腿子啊

玉渊潭天啊

就出来批评了

说是吧如果法国敢推动欧盟

实施上述高额关税啊

中国就要对法国的葡萄酒等产品

实施对等关税

作为反制啊

啊那最近我看到那个马克龙

也确实出来说了很多话

当然他也不单单是说中国

他就说欧洲

我们自己要崛起啊

不然我们以后就被中国和呃

美国一起干掉了

我们要完蛋了

哈哈哈

对吧他其实一直是啊

美国和中国一起一起打

他其实蛮一直都蛮想做

让欧洲重新做世界老大啊

所以马克龙一直觉得我是欧盟的老大

我要做世界的老大

他是他其实有把自己定位错了

但是呢似乎啊

其他国家都不是很买账啊

就美国和中国都都没有把它当回事啊

那我们就看一下

法国和中国的这一次啊

贸易争端啊

会不会啊

有有好的一个发展啊

如果啊大家关系激化了

那可能啊

欧盟和这美国的关系

会稍微修复一点啊

你总不能两边一起得罪吧

实力不允许啊

不允许啦

对不对

好那么

中国今天还公布了CPI和PPI数据啊

啊但是我今天标题给大家写了

就是你会发现这一组数据啊

你发现统计局又干坏事

他们把这个统计标准全部修改了

就是1月份的CPI年率增长0.2%

其实是不及预期的啊

预期是0.4

那么月率呢

是0.2 也不及预期啊那

么PPI呢

是负的 1.4%年率啊

那么月率呢

是0.4% 稍微比预期好一点

那么统计局这一回啊

把CPI的这个呃

就是统计底账给改了

什么意思呢

就是里面的权重什么全部都变了啊

全变他做了三件事

第一件呢

就是把以前的那些个啊

消费种类都给他合并啊

删减啊增增减减

做了很多啊

比如说把一些什么新服务内容加进来

什么洗碗机啊

什么的啊

什么互联网医医美啊

什么类类似于啊

什么住房啊

安全什么老年用品啊

反正现在哎

花钱什么东西大家花钱比较多

你看现在

现在老龄化社会

那老年用品比较多

对不对然后去年搞那么多那个呃

以旧换新

所以家用电器啊什么的

所以这些东西呢

他就给弄进来

然后最近互联网不是特别发达嘛

对吧呃

那个AI比较发达嘛

什么互联网医医美呀

医疗啊这些个东西啊

全部都纳进来

这就是新的一些个消费板块的变化

那么第二呢

统计样本呢

也变了统计样本扩大了

对全国调查门店啊

扩大到12万家啊

62万种商品啊

线下门店

包括网上的

什么平台的闪

什么闪购

即时零售

各种会员制超市

全部都纳进来啊

全部都纳进来

就是说

网络数据和线下数据全部纳进来

那么第三个呢

就权重变了

权重把这个服务消费提高了

哎以前大家知道

食品这个消费

在在中国的CPI占比是非常高

现在把食品降下来了啊

把这个服务消费提高啊

嗯那也就是说

呢今年大家知道今年中国要搞那个

就是服务的

这个服务消费补贴嘛

对不对他有讲过

去去去年搞了很多这个商品类的

现在要搞服务

所以把服务这一块权重提高啊

你看

所以他们其实是有有在往这个呃

数据上去修正啊

以免呢

就是让通缩的这个数据看起来更难看

哈所以就加进了很多内容

做了一些调整啊

那我们可以看到这个呃

今年是不是CPI一直会在水上

统计局都做出这么大的努力了哈

应该能在水上了吧

啊所以去年出现负负零点几

负零点几这个数据

可能今年会比较好看一点啊

我是这么判断的

好那么我们接下来

再看下面一个宏观信息啊

就是昨天我发帖了

就是美国众议院啊

以395票赞成

两票反对啊

通过跨党派的这个保护台湾法案啊

但是据说上一上一次也也通过过

但是呢参议院就没有进行下去啊

就没有到这个总统那里

那这一次不知道会不会进行下去啊

但是有可能啊

这个法案就是川普4月份访华之前

自己虚空造出来的一张牌

威胁威胁咱们啊

习总是没问题的

对不对那么这个法案呢

大家呢我昨天发帖了

我说对于这个巴塞尔协定啊

这个事情其实是比Swift踢出去更恶劣

那很多朋友对此表示不认同啊

我简单给大家讲讲

这个东西啊

确实比Swift严重

为什么因为巴塞尔协议啊

它是所有全球几乎银行业的

一个安全标准啊

大家统一的一个标准

你只要在这个协议体系内

那就意味着所有的人必须来帮助你

什么意思呢

就是说你这家银行遇到危险了

对吧

但是你在整个全球的这个金融体

银行体系

巴萨协议范围内

大家就要有义务来帮助你渡过难关啊

所以你就是自家人

就是你是有一个呃

就是说认证的一个官方身份的

你就从全球银行业

都发给了你一个认证的官方身份

你就是我亲兄弟

类似这样啊

但是现在你把要把中国的银行给踢出

那你就出局了哈

你就族谱上没有你了

家谱上没有你

你就你你就变成不认识的人了

陌生人了

那大家我不理你

不也不会来帮你

对吧而且呢

你要跟我做业务

我还得提高各种门槛啊

对我还得对你严厉审查

你到底能不能跟我做业务啊

所以这这就不一样

关系亲疏就改变

那如果这样子的话

中国的银行也只能在自己国内玩玩了

就出不了国了

出不了国了

因为那个巴塞尔协议啊

它有严格的一些规定的啊

所有的银行

你必须要满足什么

资本充足率多少啊

杠杆率多少

流动性规则多少

很多标准

中国的银行都是踩着线的

大家知道吗

都是踩着线的

其实他们并不是很安全

你要怎么知道啊

所以

他是为了能一直待在这个体系内啊

给自己这条线卡的很死是吧

那一旦被踢出去

这条线他们也不卡了啊

整个数据就就坐地上了

知道吗所有的真相都暴露出来了

但是大家要知道

目前中国的体量

毕竟是全球第二啊

所以银行业

已经深刻捆绑到全球金融系统了

你会看到它有

它有那个全球银行的这个等级啊

超大的那个摩根大通的

像这种下面啊都

基本上美国的银行

中国的银行都排的很前面

因为它体量非常大

所以你要把它踢出去

当然自己也是有一定的冲击

整个银行业对吧

都是会受到冲击的

但是呢怎么说呢

历史上啊

也从来没有过这种先例啊

把什么银行踢出这个巴塞尔协议

你看呃

俄罗斯造孽造了这么久

对吧也就是制裁他

什么踢出Swift

你看

有把他的银行也踢出全球银行体系吗

没有对不对

所以

如果中国有一天能够喜提这个制裁

那真的是创造历史记录

哈

就是史上第一人

那咱皇上又有一项吉尼斯纪录啊

从来没有人享受过这种极端的制裁

如果0到中国身上就不得了

但是我告诉大家

这个事情不是说完全不可能发生

你从理性的角度谈

哎我也有损失啊

那我当然不能发生

但当有一天中国要打台湾的时候

这个时候顾不上了

为什么你打台湾

本身就对金融系统产生冲击

那时候民意就会逼着你把中国踢出去

中国跟俄罗斯是不一样

俄罗斯体量太小了

踢不踢啊

对影响不算很大

但是中国踢出去确实是影响很大

那这个时候

全球就一定要一起戒掉中国毛病啊

所以呢啊

你不要觉得这个事情啊

我自己承受不了啊

就不当

名义允许你承担这个损失的时候

那其实中国是可以被踢出去的

那这样子的话就回到大清朝

就是我说回到大清朝

因为全球银行体系

都不认你是自自家的

这个议员

你所有的规则你都不跟别人接轨了

谁跟你做业务啊

那你不直接在家里自己开当铺了吗

啊所以这个这个东西

这个核弹啊

那比Swift系统严厉1万倍

我告诉大家

史上没有一个银行的

没有一个国家

没有一家银行遭受过这样的制裁啊

那真的是把中国打回这个石器时代了

开玩笑啊

就是就是

降维打击啊

那那基本上就不是

不是跟美国落后100年的问题了啊

那是落落后

直接回到清朝

直接回到清朝OK

好那么今天还有一个消息啊

不是很好

就是又发生惨案了

枪击案了

我今天看加拿大有一个校园枪击案了

啊包括凶手在内啊

10人呃

死亡那其实我们家附近啊

我们家附近

我们DNV这昨昨天也发生一起惨案

也是校园枪击案呢

是呃

就是我们这十分的一个顶级名校

高中两个黑人小孩打那个打篮球啊

产生了一些争执

其中一个黑人小孩回家拿着把枪

就把另外一个黑人小孩给biu biu了

然后他16岁啊

16岁被控二级谋杀啊

另外一个小孩还在抢救啊

应该应该能够抢救回来吧

我觉得但是就二级谋杀啊

你看这个这个事情啊

这种事情啊

其实发生了很多次啊

那大家知道啊

就像美国这些顶级名校

其实你会发现一个特征

就是里面的孩子白人和

亚裔最多

为什么白人和亚裔最会学习啊

这个是事实

事实没有种族歧视

所以呢自从这个DEI政策推行以后呢

这些名校就强行把很多啊

黑人孩子给加进去

这些黑人孩子在这些学校

完全就不能融入啊

因为别人成绩都太好了

所以呢这几年啊

就是我我所知道我朋友在就在那个

就在那个学

他们家小孩就在那个学校读书

他就跟我说

这些年他们他孩子

那个学校发生的所有暴力事件

都是这些黑人孩子造成的

其实你强行把他纳入一个

他不太适应的环境

反而给他造成很大的心理负担啊

所以这就是di造的孽

但是啊因为大家知道马里兰

马里兰是深蓝嘛

他们那个他们那个政府非常的霸道

他还要把两个很黑的小学

纳入到这个顶级名校的这个这个学区

那我朋友他们呢

作为亚裔家长嘛

亚裔家长书都读的比较好的

那个孩子去抗议了

然后你知道吗

他们的这个教育部长

教育部长完全就不理他啊

教育局长直接就说

你们亚裔现在已经有特权

你们书读的这么好对吧

人家人家黑人小孩书读的惨怎么了

我就不能把他弄进来

完全就是霸王硬上弓啊

所以大家要知道啊

你你看你自己

铁拳挨到自己身上

你就会发现

你要是跟这些个民主党混在一起

你就永远是什么是低

低端人口知道吗

他们的这个低端人口是按肤色来排

你别以为你是少数族裔

不

你跟人家黑人地位不一样

知道你看

遇到这种情况的时候

压抑直接

你所有的需求

你的你的声音都不被听到

他们直接用强制手段

把几个黑人学校就划进来

让你的孩子对吧

就以后就是在这样一个环境里上学啊

就强行的

人家就是可以

不需要像你这么努力的学习

所以你说你跟他们混

你就是低端人口啊

亚裔还没有摆正自己的位置

前几年这些个名校的录取率对吧

按这个种族来分的时候

亚裔吃了多少亏

反而是这两年取消了DEA以后

压抑的孩子又可以上名校了对吧

读书这种事情

本来就已经是我们这些是吧

身体素质不是特别强壮的亚裔

唯一的一点优势就勤劳会学习对吧

然后你要把这样的机会也剥夺是吧

你还要跟着民主党去混

所以我一直跟大家跟大家说

其实我们正确的方式

我们就是要寻求一个公平的环境

而不是对吧

跟人家去划阶级斗争啊

去划这个阶级身份

你划不过别人的知道吗

你跟那个左左翼

他都是按肤色按阶级来排位

你都是底层知道吗

亚裔是底层

不要跟他们混啊

不要跟他们混

那反正这种悲剧啊

还会很多

那我看了一下加拿大这个枪击案啊

也没有描述啊

就是说那个啊

这个孩子是谁啊

但是呢就是说穿着裙子的

一个看起来好像是女性的哈

孩子那自自杀了啊

所以呢就是不知道啊

你看加拿大控枪严格吧

加拿大严格控枪

但依然会发生这种mass shooting对不对

那美国啊

当然对吧

有些州也空

空枪很严重

但是它也会发生这样的悲剧

所以到底是人出了问题

还是枪出了问题

对不对所以有时候只要人好了对吧

就是你这个人只要没问题啊你

你就不会去做这种事情

所以不要把仇恨啊

输入到这些孩子的心里

我们要给他输入什么是爱

对吧

你等到这个灾难临到自己头上的时候

是慈悲也没有了

博爱也没有了

宽容也没有了

对不对

但是当啊自己高高挂起的时候

都是慷他人之慨

那我就我就说一下啊

就只有临到自己头上

才知道我们应该站在哪个位置

为自己争取公平的机会啊

OK好

今天就分享这么多

大家有什么要问的吗

今天建仓亚马逊

亚马逊现在多少钱哦

我看了一下

呃那个那个数据应该出来了

我给大家更新一下啊

他8点半更新的数据

但是我因为是这个给他啊

新增这个非农就业人数13万个哦

还很好哎

之前不是说低于预期吗

竟然还超出预期

失业率4.3%啊

这很好哎

失业率还小幅下降哇

那就业数据真的算很好嘞

嗯医疗保健行业比较多

新增岗位比较多啊

社会救助业

建筑业建筑业也真的不错哎

很好哎很好哎

那那那这个我看一下去年的数据啊

下修了89.8万

与预期基本一致啊

也还好没有超过100万

好谢谢这位朋友啊

小翠看好腾讯和阿里股票

我比较看好阿里啊

这是

我觉得阿里算是在中国的这个AI板块

投入啊比较多的

产业链比较比较完整

前景能看

腾讯有点吃老本啊

说实在有点苹果的味道

阿里有点谷歌的味道

都是山寨版的

嗯这个其实对降息是不利的

我看一下今天早盘

早盘是什么反应

哦还是涨了

还行还行

只能说还行

行行

还行吧

还行吧看一下哦

英伟达早盘还涨了

涨了150191块多了

OK不错好

甲骨文是不是真的可以抄底

你130的时候抄了吗

啊对啊

我我们群里有很多小伙伴都是这样的

昨天150160再买

然后呢 130的时候呢

他们就说不敢买

不敢买到160150去买

所以我说

你看

这甲骨文就给大家上了一生动的一课

就是你的

你的心里在

呃

就是经历这种股市的大起大落的时候

你的心里就是

他跌到一个位置的时候

你反而不敢抄底

但他一反弹

你又想抄底了

哈哈你130的时候如果有魄力去抄底的

你就是特别特别的厉害

所以有时候啊

要训练自己的心理素质啊

所以你有时候敢不敢抄底

主要还是因为你对这个行业

甚至你对这个公司其实没有特别

嗯就是说深入的了解啊

没有没有

自己得到一些

自己能让自己确信的信息

所以我就说

你投资某一个公司

你一定要自己去研究这东西

你听我讲

你也只是会有一些啊

就是说怀疑

因为毕竟不是你自己做出的研究

但是当你自己去做过分析

你对这个公司对吧

看得很清楚明白以后

你就不会被市场情绪所左右了

这就是我跟大家说

你不要总是在

我这搞这种拿来主义啊

今天问我这个能买吗

那个能涨吗

你要学习我给你的这套方法

你去分析这个公司啊

我都跟大家讲过的

怎么分析

对吧你要自己建立自己的分析

这样子呢

你就永远不会被市场情绪所左右

如果你觉得看好的130

你就会下场啊

不会等到160啊

就是这个样子了对吧

好吧

我日经指数盈利22%了

还适合拿着吗

您认为日股上涨是不是才刚开始

日股还会上涨的啊

高市早苗才刚刚上台呢

嗯放心吧

整个AI都还在第一阶段

我讲过基还在上游吃红利的阶段

你现在就把入股买

你看看人家巴菲特盈利200%了

人家拿了多久

你看什么时候巴菲特减仓了对吧

没有啊

所以最聪明的就是巴菲特这种人

用日本发债借来的钱买日本的股票

什么时候大家啊资产增值到一定程度

那个银行不断的打电话给你

要抢着给你借钱

抢着用更便宜的价格

借给你很多很多钱

让你去用杠杆炒股票的时候

你就是人生赢家时刻了

说明你这个时候财富应该自由了

哈哈好

祝大家早日财富自由

发财发财

明明天再见拜拜